Inversiones saliendo de UCI, fondos mutuos un ejemplo

Los fondos mutuos han venido interesando a los inversionistas lenta pero constantemente desde el año 1996 en que Interfondos lanzó su primer fondo, “Interfondo Mixto Balanceado” en dólares, hasta el día de hoy en el que tenemos 180 fondos activos (2).

Estos 180 fondos activos son administrados por diez Administradoras de fondos mutuos con más de 420,000 inversionistas (1) siendo BBVA Asset Management SAF la que administra la mayor cantidad, 140,891 inversionistas a través de 21 fondos en la actualidad, seguida de Credicorp Capital S.A. SAF con 113,443 inversionistas y 55 fondos a junio del 2020.

Basado en los números de fondos mutuos que manejamos con Economatica he tratado de dibujar el panorama actual, que pensamos es todo negro mostrando que la recuperación, como siempre sucede por lo menos en el sector financiero, comenzó hace algún tiempo.

Las 10 administradoras de fondos mutuos (2) se reparten un patrimonio de 35 millones de soles; éste venía creciendo constantemente hasta antes de la pandemia del COVID-19, llegando a administrar un máximo de S/ 37 millones al 29 de febrero del año 2020, luego cayó a 34 millones para después retomar el crecimiento, actualmente el patrimonio administrado es ligeramente superior a S/ 35.5 millones.

Durante la actual crisis que vivimos en el 2020 la mayoría de fondos tuvieron fuertes caídas, pero tenemos fondos, incluyendo los administrados por las AFP, que se están recuperado desde el nivel que llegaron a fines de febrero (3) hasta la fecha, donde destacan los fondos llamados Fondo de Fondos, los Internacionales y los de Renta Variable todos estos en dólares, encabezados por “F. Fondos Faro Cap Glob. Innovation FMIV”, “Faro Capital Global Innovation FMIV” con sus dos clases, Fondo de Fondos Credicorp Capital Acciones Latam” y “BBVA Latam-Pacifico FMIV”.

Claro que también tenemos los fondos que han protegido mejor a los inversionistas con escasa volatilidad y no tuvieron las caídas de la mayoría (4) manteniendo su rendimiento logrando incluso que sea positivo a lo largo de la crisis, encabezados por “IF II Institucional Dólares FMIV”,” Coril Fondos de Inv Pru”, “IF I Inversión Institucional Soles FMIV”, seguidos de los Fondos 0 de las distintas AFP que mantuvieron una pequeña apreciación de 0.1%.

Por último, tenemos los fondos que en lo que va del año tienen un comportamiento destacado (5) incluso en dólares, como son “Fondo de Fondos Credicorp Capital Acciones Estados” con 6.71%, “IF Portafolio Dinámico FMIV” 3.36%, “Fondo de Fondos Credicorp Cap Acc. Sector Seguridad” 3.33%, “Fondo de Fondos Sura Real Estate Global” 3.17% y “Fondo de Fondos BBVA Bonos Globales FMIV” con 2.74%.

Dentro de las muchas formas para invertir el dinero de acuerdo a nuestro perfil de riesgos y diversas oportunidades, los fondos son una importante forma de proteger e invertir nuestros excedentes de capital, con diversas alternativas de inversión manejadas por profesionales de acuerdo a nuestro perfil de riesgos y disponibilidad de dinero.